Después del cierre del mercado estadounidense, $MU y $SNDK subieron más del 3.8%, $SKHYNIX más del 4.5%, y aquí en el mercado A las acciones relacionadas con almacenamiento también se dispararon colectivamente. Muchas personas preguntan: Nvidia reportó ganancias, ¿qué tiene que ver con el almacenamiento? Digamos así, en la llamada telefónica, Jensen Huang casi gritó directamente: "¡Hermanos, no hay suficiente memoria!" El compromiso de compra de memoria de Nvidia se disparó de 119 mil millones de dólares a 279 mil millones de dólares, más del doble. ¿Por qué? Porque ahora el cuello de botella en los chips de IA no es la capacidad de cálculo, sino la memoria HBM de alto ancho de banda. La expansión de la capacidad de producción de este componente toma de 12 a 18 meses, por lo que no puede abastecerse a corto plazo. Traducido a lenguaje común: por más potente que sea la tarjeta gráfica, sin memoria para procesar datos, es solo un ladrillo que genera calor. Los chips de almacenamiento han pasado de ser "beneficiarios" de la IA a ser "el eslabón clave que limita la infraestructura de IA". Al subir esta posición, naturalmente se debe reevaluar su valoración. Para ser honesto, anoche perdí 30U apostando en corto contra BTC, pero hoy al ver el movimiento de Nvidia, me volvió a picar el gusanillo. Pero tengo muy claro en mi mente: el que ganó apostando en largo anoche, no puedo ir en contra de él hoy (¿y si acierta otra vez esta noche?). Recomendaciones de operación: 1. En el corto plazo, el sentimiento: con resultados financieros que superaron las expectativas y un fuerte aumento después del cierre, es muy probable que el sector de almacenamiento (Micron, Western Digital, SanDisk) abra al alza en el mercado estadounidense esta noche, y las acciones de chips de almacenamiento en el mercado A (Demingli, Shannon Innovation, Lanqi Technology, etc.) también atraerán capital. Sin duda existe una prima de sentimiento para la especulación a corto plazo. 2. En el mediano plazo, la lógica: el déficit entre oferta y demanda de almacenamiento no se resolverá en uno o dos días, la liberación de capacidad de HBM tendrá que esperar hasta mañana

Hermanos, soy yo, ese novato que no cree en la mala suerte. Anoche antes de dormir, vi que "Green Hair" publicó una actualización diciendo que iba a ir en largo con todo en BTC, ETH, ZEC. Quizás no lo sepan, pero Green Hair tiene un apodo muy conocido en nuestro pequeño círculo: "La Luz Inversa". En los últimos seis meses, cuando él era optimista, el mercado caía; cuando él apostaba a la baja, el mercado subía, con una precisión increíble, hasta los grandes jugadores dudaban de la realidad. Así que en ese momento, con la cabeza caliente, tomé una decisión que creí "sumamente racional": ir en contra y apostar todo a la baja. Primero entró el gran BTC. Abrí posición con apalancamiento 100x, vendiendo todo, precio de apertura 77,982.5. Tenía los ojos brillando, como si viera a Green Hair llorar al otro lado de la pantalla. 1.2 contratos, no mucho, pero representaban toda la fe de un novato en la "lógica inversa". ¿El resultado? El mercado no se preocupa quién eres, el precio subió como un cohete. Aguanté más de una hora, pero finalmente me liquidaron sin piedad a 78,533.6. Luego está el segundo, ETH. Mismo guion, mismo "vender" con apalancamiento 100x. Precio de apertura 2,447.54, pensé que si BTC estaba en corto, ETH no podría escapar. El mercado dijo: sí puede. ETH corrió ligero, superando fácilmente mi límite psicológico, cerrando la posición a 2,464.12. Finalmente, el actor secundario ZEC. Como el único con apalancamiento 50x de las tres posiciones, le di a ZEC el mayor respeto. Precio de apertura 771, 35 contratos. Pero fue el que menos me respetó, subió directo a 7

La caída del oro esta noche, en pocas palabras, se debe a que los datos del PCE avivaron un poco más la "expectativa de subida de tasas", y el oro, ese "buen chico sin intereses", fue inmediatamente rechazado. 📉 ¿Por qué cayó? Tres verdades que duelen 1. Los datos "malos" con nivel: Esta noche, el PCE general interanual fue 3.7%, 0.1 puntos porcentuales más alto que el esperado 3.6%. Al salir los datos, el mercado elevó la probabilidad de subida de tasas en septiembre del 36% al 42%. El oro no genera rendimiento, y la subida de tasas significa que el costo de oportunidad de tenerlo aumenta, por eso es normal que lo rechacen. 2. Subió demasiado, necesita un respiro: Antes, impulsado por la ampliación del programa de recompra de bonos del Tesoro de EE.UU., el precio del oro se acercó a los 4700 dólares, un máximo en más de tres meses. Los analistas ya dijeron que el alza en términos técnicos "ya parece un poco excesiva". No puede subir hasta la luna de un solo golpe, ¿verdad? 3. La geopolítica se calmó un poco: Irán y Omán renegociaron la gestión del Estrecho de Ormuz, y el precio del petróleo bajó. Cuando el petróleo baja, la preocupación por la inflación se alivia, y el aura de refugio seguro del oro se atenúa temporalmente. 🔗 ¿Qué significa para otros activos? · Dólar y rendimiento de bonos del Tesoro: suben juntos, el índice del dólar subió 0.21%. Datos buenos → expectativas de subida de tasas aumentan → dólar y bonos del Tesoro suben juntos, la misma historia de siempre. · Bolsa de EE.UU.: los tres principales índices abrieron a la baja, la mayoría de las siete grandes tecnológicas bajaron. Pero esta noche todos esperan el reporte de Nvidia, así que no cayó tan fuerte. · Bitcoin: durante la sesión cayó por debajo de 78,000 dólares. El mercado de criptomonedas, que había estado fuerte recientemente, se corrigió en conjunto, con más de 83,000 personas explotando en las últimas 24 horas.

No sé si llegó el mercado alcista, pero sé que "tu mercado alcista" definitivamente no llegó, porque te dejaron fuera justo al inicio del mercado alcista. Esta noche no pienses tanto, apaga el gráfico de velas y prepárate unos fideos instantáneos. Espera hasta que Wash hable el viernes; sin importar si sube o baja, ese será el momento en que las instituciones realmente entren con dinero real a pelear. El mercado roto de hoy es simplemente que los principales jugadores están usando nuestras órdenes de stop loss como su bono de fin de año. Mantente firme, ¡podemos perder! 😂 1. En el momento de la publicación de los datos: los principales jugadores esperan que entres al mercado. Cuando salen los datos (el PCE general 3.7% supera las expectativas), ves y dices: "¡Oh, bueno para el dólar, malo para Bitcoin, corto!" — ¡Error! En realidad, los principales jugadores están detrás de la pantalla observando cómo entras con posiciones largas. El precio ciertamente cayó, pero eso es una "falsa caída", diseñada para limpiar tus órdenes de stop loss. Ese nivel de stop loss para ellos es como el código PIN del cajero automático; no te sacan, no suben el precio. 2. Después de eliminar tu stop loss: la trampa perfecta para cortos. ¿Acabas de ser barrido por el stop loss y estás tan enojado que golpeas el teclado y dices "qué datos basura, ni siquiera cayó bien"? Justo después de que te quejas, Bitcoin, Ethereum y las acciones tecnológicas estadounidenses rebotan en forma de "V" como si hubieran tomado un estimulante, recuperando todo. ¿Por qué? Porque los grandes jugadores quieren esas fichas manchadas de sangre que tienes. Quieren eliminar a los toros indecisos como tú; con menos peso, subir es más fácil. ¿Crees que los datos son el volante? No, los datos son solo la excusa que usan los grandes jugadores para trazar las líneas (las velas). Primero bajan para atraer volumen, luego cambian a largo, jugando a "matar a los que persiguen subidas y bajadas". 3. ¿Por qué no se atreven a caer mucho? Porque Nvidia acaba de...

📊 ¿Qué dicen realmente los datos de esta noche? Los datos publicados son los siguientes: Indicador Real Esperado Valor anterior PCE general interanual 3.7% 3.6% 3.7% PCE general mensual +0.2% +0.1% -0.1% PCE núcleo interanual 3.3% 3.3% 3.3% PCE núcleo mensual +0.2% +0.2% +0.1% En resumen: la inflación general superó las expectativas (3.7% vs 3.6% esperado), pero la inflación núcleo cumplió completamente con lo esperado. Tras la publicación de los datos, la probabilidad de un aumento de tasas en septiembre en el mercado subió de aproximadamente 36% a cerca de 42%. 🤔 ¿Por qué no se desplomó el mercado? Tres razones: Primero, los datos son "mezcla de buenas y malas noticias", no "totalmente negativos". El PCE general por encima de lo esperado no es bueno, pero el PCE núcleo cumple con lo esperado, y el aumento mensual del 0.2% muestra que la presión de los precios se está desacelerando. El presidente de la Reserva Federal de Nueva York, Williams, incluso dijo que si el PCE mensual se mantiene en 0.2% o menos, la inflación podría volver por sí sola al objetivo del 2%. La señal que el mercado recibe es: la inflación es persistente, pero no está fuera de control. Segundo, el informe financiero de Nvidia es el evento principal de esta noche. Veinte minutos después de la publicación del PCE, el informe financiero post-cierre de Nvidia es el verdadero foco. Nvidia, con una capitalización de mercado superior a 5 billones de dólares, es la acción con mayor peso en el S&P 500, y el mercado de opciones valora la volatilidad post-informe en 5.4%. En vísperas de la publicación de resultados de un "gigante" así, la mayoría de los inversores institucionales no reaccionarán solo por un dato de inflación que no es tan malo

A todos los dioses y santos del juego, y a los que están listos para la liquidación y la bancarrota, vamos a tirar directamente el informe de investigación a la basura y desglosar el reporte de ganancias de Nvidia de esta noche con el lenguaje de los jugadores. Recuerden la regla de hierro de los traders: no miren las noticias, miren las velas; no adivinen alcistas o bajistas, adivinen al manipulador. 🎰 Las "reglas del casino" de esta noche (04:20 AM hora de Beijing) El mercado de opciones ahora apuesta a una volatilidad de ±5.4% esta noche, lo que significa un vaivén de 280 mil millones de dólares. Esto no es un reporte financiero, es un drama de Macao. No pensemos en "inversión de valor", solo pensemos en tres cosas: ¿en qué lado comprar? ¿cuándo salir corriendo? ¿a dónde llorar si nos detienen la pérdida? Nvidia publicará su reporte del segundo trimestre esta noche (26 de agosto) después del cierre del mercado estadounidense, con expectativas muy altas: · Ingresos: Wall Street espera alrededor de 92 mil millones de dólares, casi el doble interanual · Ganancias por acción (EPS): se espera entre 2.08 y 2.09 dólares · Precio de opciones: volatilidad implícita post-reporte de ±5.4%, equivalente a una fluctuación de 280 mil millones de dólares en capitalización de mercado Lo más importante no es "superar expectativas", sino un "crecimiento explosivo". En los últimos cuatro reportes, el precio de las acciones de Nvidia cayó a pesar de superar las expectativas. Ahora el mercado quiere una guía de ingresos para el tercer trimestre que supere los 1030-1050 mil millones de dólares y un margen bruto estable alrededor del 75% — por debajo de eso, es "insuficiente". Además, Goldman advierte que si no se concretan tres grandes catalizadores, el precio de las acciones podría seguir cayendo; el mercado también está atento al progreso de los envíos de la arquitectura Vera Rubin en otoño y a la definición de la naturaleza del plan de financiamiento de IA de 500 mil millones de dólares. 2. Impacto en la tendencia de los chips de almacenamiento Almacenamiento de chips