Nella parte precedente ho appena detto che indipendentemente dal CPI, non è una cosa negativa per la tecnologia, prima dell'apertura SanDisk $SNDK è salito del 6%, $DRAM è salito del 6,5%, $SMH è salito del 3% Congratulazioni agli amici che hanno preso i titoli al dettaglio.

20.000 u, con una probabilità superiore al 95%, guadagnare 40 u in 3 giorni, sei disposto?

Questa sera viene pubblicato il CPI, le azioni tecnologiche AI saliranno o scenderanno? Per quanto riguarda la pubblicazione del CPI, sono più interessato all'andamento del mercato azionario, guardiamo da un'altra prospettiva: negli ultimi anni, la società di fondi con i migliori rendimenti in Cina, Orient Harbor, ha investito tutto nel settore upstream dei semiconduttori, hardware di calcolo, storage e comunicazioni ottiche. Le indicazioni di spesa in capitale AI dei fornitori di cloud rimangono forti, ritengo che le persone comuni dovrebbero comprare a ribasso $SMH e $DRAM. Le performance di calcolo, storage e comunicazioni ottiche continueranno a sostenere un andamento del prezzo delle azioni in oscillazione verso l'alto. Ora consideriamo due ipotesi: Se i dati CPI pubblicati questa sera saranno inferiori alle aspettative, le preoccupazioni del mercato per le politiche restrittive diminuiranno, favorendo prioritariamente le azioni tecnologiche di crescita. Se i dati sull'inflazione CPI supereranno le aspettative, il mercato potrebbe ricalibrare il percorso dei tassi della Fed, e il restringimento della liquidità eserciterà pressione di revisione del valore sulle azioni tecnologiche a livelli elevati.

#今晚CPI公布，9月加息定价会改写吗？ Riguardo alla pubblicazione del CPI, tutti sono più interessati all'andamento del mercato azionario, ma guardiamo da un'altra prospettiva: negli ultimi anni, la società di fondi con i migliori rendimenti in Cina, Dongfang Gangwan, ha investito tutto nel settore upstream dei semiconduttori, hardware per la potenza di calcolo, storage e comunicazioni ottiche. Le indicazioni di spesa in capitale per l'AI da parte dei fornitori di cloud rimangono forti; ritengo che le persone comuni dovrebbero comprare a ribasso $SMH e $DRAM. La realizzazione dei risultati in potenza di calcolo, storage e comunicazioni ottiche continuerà a sostenere un andamento del prezzo delle azioni oscillante ma in crescita. Ora consideriamo due ipotesi: Se i dati CPI pubblicati stasera saranno inferiori alle aspettative, le preoccupazioni del mercato riguardo alle politiche restrittive diminuiranno, favorendo prioritariamente le azioni tecnologiche di crescita. Se i dati sull'inflazione CPI supereranno le aspettative, il mercato potrebbe ricalibrare il percorso dei tassi della Federal Reserve; un irrigidimento della liquidità eserciterà pressione sulla valutazione delle azioni tecnologiche a livelli elevati.

Questa società americana è piuttosto interessante Il fondatore di Bending Spoons $BSP una volta ha fatto una dichiarazione audace: “Vogliamo essere una combinazione tra Berkshire Hathaway e Google!” Non sviluppano da soli prodotti di successo, ma si specializzano nell'acquisire sul mercato quei software affermati, con una base di utenti consolidata ma con una crescita stagnante — come Evernote, WeTransfer, StreamYard, Vimeo, Airtable, ecc. La loro mossa chiave è la ricostruzione estrema dei flussi tramite AI: Acquisto di software applicativi: appena completata l'acquisizione, eliminano immediatamente i team originali sovradimensionati e ridondanti, liberandosi completamente dei pesi storici. Ricostruzione full-stack con AI: inviano i propri ingegneri full-stack per riscrivere completamente i vecchi e ingombranti codici con tecnologie moderne e AI, riducendo i costi. Monetizzazione del modello di business: passano completamente a un modello di abbonamento forte e aumentano i prezzi, facendo esplodere il flusso di cassa, per poi reinvestire i guadagni nell'acquisto di un nuovo prodotto target! Ritengo che la strategia di questa azienda sia molto valida, con un focus sull'utilizzo rapido dell'AI per la redditività; vale la pena tenerla d'occhio, inoltre il prezzo delle sue azioni è cresciuto abbastanza bene.

Questa società americana è piuttosto interessante Il fondatore di Bending Spoons $BSP una volta ha fatto una dichiarazione audace: “Vogliamo essere una combinazione tra Berkshire Hathaway e Google!” Non sviluppano da soli prodotti di successo, ma si specializzano nell'acquisire sul mercato quei software affermati, con una base di utenti consolidata ma con una crescita stagnante — come Evernote, WeTransfer, StreamYard, Vimeo, Airtable, ecc. La loro strategia principale è la ricostruzione estrema dei flussi tramite AI: Acquisto di software applicativi: appena completata l'acquisizione, eliminano immediatamente i team originali sovradimensionati e ridondanti, liberandosi completamente dei pesi storici. Ricostruzione full-stack con AI: inviano i propri ingegneri full-stack per riscrivere completamente il vecchio e ingombrante codice con tecnologie moderne e AI, riducendo i costi. Monetizzazione del modello di business: passano completamente a un modello di abbonamento forte e aumentano i prezzi, facendo esplodere il flusso di cassa, per poi reinvestire i guadagni nell'acquisto di un nuovo prodotto target! Ritengo che l'approccio di questa azienda sia molto valido, con un focus sul rapido profitto grazie all'AI; vale la pena tenerla d'occhio, inoltre il prezzo delle sue azioni è cresciuto abbastanza bene.

Venduto $BTC a 66800, continuo a guadagnare un rendimento annuo del 20% Questa volta ho venduto 0,2 Bitcoin Ora sento che Bitcoin si sta rafforzando, temo di perdere l'opportunità sul mercato spot, quindi faccio un po' di doppia valuta per vincere, principalmente per comprare durante il ritracciamento

La linea giornaliera di $BTC ha mostrato 10 rialzi consecutivi, conviene inseguire direttamente il rialzo o aspettare un ritracciamento? Per concludere, non si consiglia di inseguire il prezzo attuale, l'RSI è in ipercomprato e ci sono stati 10 giorni consecutivi di rialzo; nel breve termine potrebbe verificarsi una correzione o un ritracciamento, quindi inseguire ora comporta un rapporto rischio/rendimento molto basso. Resistenze forti sopra: 69400 - 73500 USD  Meglio attendere una conferma di ritracciamento prima di aprire posizioni; una strategia prudente è aspettare che il prezzo ritracci con volumi ridotti senza rompere il supporto, oppure che si consolidi in laterale ad alti livelli per smaltire l'ipercomprato prima di entrare. Supporti forti sotto: 62680 - 63000 USD L'attuale scenario mostra una "tendenza di medio termine che si stabilizza e si riscalda, ma nel breve termine si affronta una correzione da ipercomprato". La forza dei rialzisti è solida ma il volume è moderato: la linea giornaliera è passata da circa 57800 USD dal minimo con candele rialziste consecutive fino a 65293 USD, e il punto di stop SAR si è spostato sotto la candela, indicando la fine della tendenza ribassista a breve termine e il ritorno del controllo ai rialzisti. Tuttavia, il volume non è aumentato significativamente, indicando un rialzo moderato. Gli indicatori a breve termine sono in zona ipercomprato: l'RSI ha raggiunto 71,13, entrando nella zona sopra 70, il che significa che il prezzo è salito rapidamente senza una correzione o consolidamento efficace, accumulando pressione di vendita da parte dei profitti. La barra di energia è diventata rossa, indicando che la forma di rimbalzo a medio termine rimane sana.

Perché, pur essendo entrambi moduli ottici, Zhongji Xuchuang crolla mentre Lumentum $LITE sale? Il prezzo delle azioni di Zhongji Xuchuang è sceso dal picco di 1416,88 yuan a 850,05 yuan; anche se le sue prestazioni e la tecnologia sono assolutamente leader nel settore, di fronte a divieti FCC o restrizioni estere previste dalle politiche, il mercato evita il rischio. Lumentum $LITE invece rimbalza violentemente, la logica di mercato è molto semplice e brutale: se i produttori cinesi di moduli ottici sono limitati negli ordini o affrontano rischi di conformità, la catena di approvvigionamento locale nordamericana rappresentata da Lumentum prenderà inevitabilmente gli ordini in eccesso e il gap di capacità produttiva. Ci sono sempre alcuni blogger che, dopo essere rimasti intrappolati, adottano una mentalità da struzzo: credono che giganti come Nvidia dipendano fortemente dalla capacità di consegna e dal vantaggio di costo dei moduli ottici cinesi, e che il governo USA non osi davvero tagliare queste forniture. Pensano che la forte domanda della rivoluzione dell'AI in termini di potenza di calcolo possa prevalere sulle regole di regolamentazione. Il mercato è spietato, la storia ha dimostrato più volte che quando le normative e le leggi vengono effettivamente implementate o danno segnali chiari, il mercato dei capitali prezza secondo la logica di sopravvivenza e conformità. Il capitale preferisce accettare costi di acquisto più elevati a breve termine e consegne più lente, piuttosto che rischiare cigni neri politici. Se dovessi scegliere di comprare azioni tecnologiche, comprerei solo $SMH, non azioni tecnologiche A-share. Ogni volta è diverso, in realtà ogni volta è uguale. Howard Marks ha scritto in "Le cose più importanti nell'investimento": "A volte, quando una tendenza al rialzo o al ribasso dura a lungo e raggiunge un estremo, la gente inizia a dire 'questa volta è diverso'. Portano in campo geopolitica, cambiamenti istituzionali, rivoluzioni tecnologiche, cambiamenti comportamentali, dicendo che le vecchie regole sono superate. Poi prendono decisioni di investimento basandosi su queste supposizioni. Tuttavia, i risultati successivi dimostrano che le vecchie regole sono ancora valide e il ciclo ricomincia. Gli alberi non crescono fino al cielo, e raramente qualcosa si azzera, ma la maggior parte dei fenomeni è ciclica."

Perché, pur essendo entrambi moduli ottici, il prezzo di Zhongji Xuchuang è crollato, mentre Lumentum è salito? Il prezzo delle azioni di Zhongji Xuchuang è sceso dal picco di 1416,88 yuan a 850,05 yuan; anche se le sue prestazioni e la tecnologia sono assolutamente leader nel settore, di fronte a divieti FCC o restrizioni estere previste dalle politiche, il mercato evita il rischio. Lumentum $LITE invece rimbalza violentemente, la logica di mercato è molto semplice e brutale: se i produttori cinesi di moduli ottici sono limitati negli ordini o affrontano rischi di conformità, la catena di approvvigionamento locale nordamericana rappresentata da Lumentum prenderà inevitabilmente gli ordini e il gap di capacità in eccesso. Ci sono sempre alcuni blogger che, dopo essere rimasti intrappolati, adottano una mentalità da struzzo: credono che giganti come Nvidia dipendano fortemente dalla capacità di consegna e dal vantaggio di costo dei moduli ottici cinesi, e che il governo USA non osi davvero tagliare. Pensano che la forte domanda della rivoluzione dell'AI computing possa prevalere sulle regole di regolamentazione. Il mercato è spietato, la storia ha dimostrato più volte che quando le normative e le leggi vengono effettivamente implementate o danno segnali chiari, il mercato dei capitali prezza secondo la logica di sopravvivenza e conformità. Il capitale preferisce accettare costi di acquisto più elevati a breve termine e consegne più lente, piuttosto che rischiare cigni neri politici. Se dovessi scegliere di comprare azioni tecnologiche, comprerei solo $smh, non azioni tecnologiche A-share. Ogni volta è diverso, in realtà ogni volta è uguale Howard Marks ha scritto in "Le cose più importanti nell'investimento": "A volte, quando una tendenza al rialzo o al ribasso dura a lungo e raggiunge un estremo, la gente inizia a dire 'questa volta è diverso'. Portano in causa geopolitica, cambiamenti istituzionali, rivoluzioni tecnologiche, cambiamenti comportamentali, dicendo che le vecchie regole sono obsolete. Poi prendono decisioni di investimento basate su queste supposizioni. Tuttavia, i risultati successivi dimostrano che le vecchie regole sono ancora valide e il ciclo ricomincia. Gli alberi non crescono fino al cielo, e raramente qualcosa va a zero, ma la maggior parte dei fenomeni è ciclica."