#KoreaJapanChipRally

Индекс Kospi резко растет, поскольку SK Hynix и Samsung поддерживают глобальный ралли ИИ

Goldman Sachs прогнозирует рост южнокорейских акций почти на 80%, сохраняя при этом целевой уровень Kospi на отметке 12 000, что обусловлено бумом в сфере AI-памяти.

СРОЧНО: Goldman Sachs прогнозирует рост южнокорейских акций почти на 80%, сохраняя целевой уровень Kospi на отметке 12 000, что обусловлено бумом AI-памяти.

$SKHYNIX Хайликс строительство завода в США — положительный фактор, является ли это началом нового ралли или сигналом пика из-за покупки ожиданий и продажи фактов? Движение Хайликс подтверждает логику покупки ожиданий и продажи фактов. До полудня капитал заранее играл на положительном эффекте строительства завода в США, что поднимало цену; после выхода новости эмоции исчерпались, отсутствуют новые катализаторы, бычий импульс ослабевает. На графике видно рост с последующим откатом, сейчас цена консолидируется около 1282, полосы Боллинджера сужаются, объемы снижаются, сопротивление сверху заметно в диапазоне 1292-1300. Краткосрочный прогноз — медвежий, при объёмном пробое поддержки 1272 вероятность продолжения коррекции значительно возрастает. Рекомендуется продавать на росте, поддержка снизу в диапазоне 1265-1258, ждать ясного направления перед корректировкой стратегии. #日韩芯片股走强，AI存储周期能否延续？

Дневник повторного анализа, 7 сентября — покупка акций SK Hynix с прибылью $SKHYNIX 1. OpenAI выпустила новую модель Astra Хуанг Жэньсюнь прямо заявил: «AGI уже наступил», и рынок сразу начал подсчёты — AGI требует огромных вычислительных мощностей и памяти, ожидается значительный рост спроса на HBM, DRAM и NAND. Эта тенденция уже отыгрывалась на прошлых выходных в США: в пятницу индекс полупроводников Филадельфии вырос на 3,38%, ADR SK Hynix на американском рынке — на 8,14%. Сегодня на открытии азиатско-тихоокеанских рынков индекс Никкей вырос более чем на 1300 пунктов, корейский рынок открылся с гэпом вверх на 3,34%, акции производителей памяти выросли по всему фронту. 2. Иностранные и институциональные инвесторы совместно покупают Сегодня иностранные инвесторы чисто купили на 8907 млрд вон, институциональные инвесторы — на 7528 млрд вон, розничные инвесторы чисто продали на 2,24 трлн вон. Средства сосредоточены на увеличении доли в акциях полупроводниковых компаний, что напрямую подняло стоимость акций Hynix и Samsung. 3. Фундаментальные показатели сильны С января по август этого года экспорт полупроводников из Южной Кореи составил 281,2 млрд долларов, что на 169,6% больше по сравнению с прошлым годом. Nomura в пятницу вновь подтвердила рекомендацию «покупать» с целевой ценой 4,7 млн вон. Проще говоря: OpenAI зажгла интерес, американский рынок первым начал рост, иностранные и институциональные инвесторы последовали за ним, а фундаментальные показатели обеспечивают поддержку.

#日韩芯片股走强，AI存储周期能否延续？ Этот рынок передает ключевой сигнал: рынок переходит от «у кого мощнее вычислительная сила» к «у кого быстрее выводы». Логика роста акций в Японии и Корее немного отличается: в Корее основное поле битвы — HBM, DRAM и NAND, Samsung и Hynix напрямую получают выгоду от AI. В Японии ситуация более разрозненная, оборудование, тестирование и материалы тоже растут. Интересно, что сегодня на корейском рынке в основном покупают иностранные инвесторы и институциональные игроки, а розничные инвесторы продают, что говорит о разногласиях по поводу устойчивости тренда. Goldman Sachs подтвердил цель в 12000 пунктов, основное предположение — капитальные затраты на AI не прекращаются, а спрос и предложение на память остаются напряженными. Для криптосферы здесь есть три важных момента. Первое, GPT-6 Astra подтвердил, что спрос на выводы становится новым драйвером вычислительной мощности AI, глобальный спрос на вычислительные мощности продолжает расти, и AI-направления в криптосфере, а также проекты DePIN получают выгоду. Второе, продолжающийся рост акций памяти указывает на то, что капитальные затраты на AI-оборудование продолжают расти, у майнеров сохраняется краткосрочное давление на издержки, но определенность в направлении усиливается. Третье, если акции памяти на корейском рынке продолжат расти, часть капитала рано или поздно вернется из фондового рынка в крипторынок, логика премии Кореи сохраняется. Мое мнение таково. GPT-6 Astra — это не просто презентация, а реальный новый фактор, способствующий росту спроса на вычислительные мощности. Цель Goldman Sachs в 12000 пунктов не просто так, но пока институциональные инвесторы покупают, а розничные продают, корейский рынок в краткосрочной перспективе будет колебаться. А как вы думаете? $BTC $ETH

Как сегодня обстоят дела с памятью? Япония и Корея уже дали ответ Память в Японии и Корее продолжает расти. Акции SK Hynix выросли более чем на 3%, Samsung — почти на 2%, индекс KOSPI превысил 7000 пунктов. В прошлую пятницу американский рынок был закрыт из-за Дня труда, но акции SNDK за один день взлетели на 11,9%, MU — на 6,1% — сегодня вечером на открытии, скорее всего, этот импульс продолжится. Три ключевых логических момента: Первое, после выпуска модели OpenAI Astra рынок вновь торгует по формуле «чем сильнее модель → тем больше вычислений → тем выше спрос на память». Второе, по сообщениям, запасы Samsung и SK Hynix сократились до менее чем 10 дней. Goldman Sachs считает, что дефицит предложения продлится как минимум до 2027 года, это не краткосрочный всплеск. Третье, производители серверов Dell и HPE постоянно жалуются на нехватку, нижестоящие компании уже голосуют заказами. По операциям: склоняюсь к бычьему сценарию, но при высоком открытии не стоит слепо покупать. SNDK имеет наибольший краткосрочный катализатор (связь с Kioxia + включение в S&P 100), высокая волатильность, но уже очень разогрет; MU более надежен, напрямую выигрывает от дефицита HBM/DRAM. Когда сигналы слишком однозначны, стоит сохранять долю здравомыслия. #日韩芯片股走强，AI存储周期能否延续？ #闪迪纳入标普100，下周迎首次定价

Сегодня американский фондовый рынок не работает, а акции чипов в Японии и Корее, наоборот, начали расти. Южнокорейский индекс KOSPI открылся с ростом на 3,34%, акции Samsung Electronics и SK Hynix, а также ряд компаний, выпускающих память, резко подскочили, японские Kioxia, Tokyo Electron и Advantest тоже укрепились. Особенно рост SK Hynix и Kioxia уже не просто обычное следование за рынком, а скорее признак того, что капитал снова начал активно вкладываться в сектор AI-памяти. Логика проста: модели ИИ становятся все более сложными, растет потребность в вычислительной мощности дата-центров, поэтому HBM, DRAM, NAND снова привлекают внимание. Ранее все следили за вычислительной мощностью ИИ, теперь капитал начинает смещаться в сторону памяти и полупроводникового оборудования. Но меня больше интересует завтрашний день. Потому что сегодня американский рынок вообще не работал, а Япония и Корея уже зажгли «огонь» в секторе чипов. Интересно, последуют ли завтра за ними SanDisk и компании полупроводникового оборудования? Если завтра американские акции чипов тоже начнут расти, то сегодняшнее движение в Японии и Корее будет иметь ориентирующую ценность. Поэтому сегодня не стоит делать слишком много предположений. Завтра на открытии посмотрим, последует ли американский рынок. #日韩芯片股走强，AI存储周期能否延续？ $SKHYNIX $SAMSUNG $OPENAI

【Фараон смотрит рынок】 Акции чипов из Японии и Кореи снова в ударе, как долго продлится этот цикл хранения? Фараон прямо говорит: как только OpenAI выпускает новую модель, акции чипов взлетают, этот сценарий еще понятнее, чем пирамида Фараона — Astra будет работать на пользователей, потребность в вычислительной мощности только растет, а настоящим победителем становится хранение. Сегодня утром индекс Nikkei 225 вырос более чем на 1300 пунктов, индекс KOSPI Южной Кореи вырос более чем на 4%, акции SK Hynix выросли более чем на 7%, Samsung Electronics — более чем на 5%, Kioxia — более чем на 7%. Искрой стал выпуск OpenAI новой модели GPT-6 Astra, рынок мгновенно понял — модель теперь может работать, значит хранение должно идти в ногу. Goldman Sachs продолжает оптимистичные прогнозы, главный стратег по Азиатско-Тихоокеанскому региону сохраняет целевой уровень KOSPI на 12000 пунктов, что почти на 80% выше текущего уровня. Причина в том, что рынок систематически недооценивает продолжительность прибыльного цикла AI-хранения — капиталовложения американских технологических гигантов могут превысить 1,2 триллиона долларов в следующем году, а дефицит чипов из-за расширения дата-центров усилится к 2027 году. Отгрузки AI-серверов также ускоряются, данные TrendForce показывают, что в 2026 году годовой рост отгрузок AI-серверов в мире скорректирован до примерно 31%. Хранение уже перестало быть цикличной акцией и превратилось в «ключевой актив AI-инфраструктуры». В краткосрочной перспективе возможна коррекция после сильного роста, но направление уже ясно. Так что откат — это возможность для покупок, действуйте смело! $BTC $ZEC $SOL #日韩芯片股走强，AI存储周期能否延续？

#日韩芯片股走强，AI存储周期能否延续？ Я — Сы Гэ, выпуск GPT-6 Astra напрямую зажег акции чипов из Японии и Кореи. KOSPI открылся ростом на 3,34%, лидируют Samsung и SK Hynix, японские компании по хранению данных, оборудованию и тестированию также укрепляются. Astra работает на пользователей, спрос на вывод увеличивается, потребление вычислительной мощности растет, этот путь более прямой и устойчивый, чем этап обучения. Путь выгоды в Корее связан с HBM, DRAM и NAND, в Японии — с хранением, оборудованием, тестированием и материалами, обе линии растут, но структура выгод разная. Иностранные инвесторы и институциональные игроки покупают, розничные инвесторы продают, мнения о продолжительности рынка расходятся. Goldman Sachs подтвердил цель KOSPI на уровне 12000 пунктов, ключевое предположение — продолжение капитальных затрат на AI и дефицит предложения и спроса на хранение, что стимулирует рост прибыли компаний и восстановление оценки. Продолжительность цикла хранения зависит от капитальных затрат облачных компаний, цен на хранение и синхронного роста заказов в цепочке поставок. Направление не изменилось, меняется ритм. Сы Гэ закончил, обдумайте.