#SpaceX99%ValueFromAI

Musk transforme SpaceX en une entreprise d'infrastructure IA. Il a dit au personnel que les revenus de l'IA pourraient dépasser tous les autres revenus de SpaceX combinés en septembre. Il s'attend également à ce que l'IA représente 99 % de la valeur de l'entreprise dans les cinq ans. SpaceX a déclaré 2,56 milliards de dollars de revenus IA au T2, en hausse de 247 % en glissement annuel. Mais l'objectif de Musk est bien plus grand. Il affirme que la puissance de calcul pourrait passer d'environ 1,4 GW aujourd'hui à 10 GW d'ici fin 2027, soit plus de sept fois plus. En utilisant l'estimation de Musk de 30 à 50 dollars de revenus par watt, cela impliquerait entre 300 et 500 milliards de dollars par an. Les contrats cloud montrent que la demande n'est pas théorique. Anthropic et Google ont accepté d'acheter l'accès à la capacité de calcul terrestre de SpaceX. L'accord avec Google couvre environ 110 000 GPU Nvidia et 920 millions de dollars de paiements mensuels d'octobre 2026 à juin 2029. Mais ces revenus dépendent de la livraison. Si SpaceX ne respecte pas son engagement GPU du 30 septembre, Google peut résilier l'accord ou accepter moins de GPU avec des frais proportionnellement réduits après une période de grâce d'un mois. Après le 31 décembre, chaque partie peut résilier avec un préavis de 90 jours. L'approvisionnement en puces est une autre variable. Musk dit que SpaceX construira son infrastructure IA exclusivement sur des puces Nvidia, citant Vera Rubin comme architecture préférée. Cela pourrait simplifier la pile technologique, mais augmente aussi la dépendance à un seul fournisseur. La stratégie plus large relie plusieurs couches : · Des clusters terrestres pour l'entraînement · Starlink pour la connectivité mondiale · Starship pour le déploiement orbital · Le calcul spatial pour l'inférence future La pile n'est pas également mature. Les revenus actuels de l'infrastructure IA sont encore liés au calcul terrestre, tandis que l'inférence orbitale à l'échelle commerciale est en développement précoce et n'a pas été prouvée. Ce n'est donc plus seulement une histoire de fusée ou d'internet par satellite. C'est un test pour savoir si SpaceX peut transformer la puissance de calcul, la connectivité et la capacité de lancement en un réseau IA évolutif. Les revenus du T2 fournissent une base opérationnelle, mais l'objectif de 10 GW, l'estimation de 300 à 500 milliards de dollars et la revendication de 99 % de la valeur restent des prévisions de la direction. Qu'est-ce qui décidera cette histoire en premier : la demande des clients, l'approvisionnement en puces ou l'exécution ? #SpaceX99%ValueFromAI

SpaceX va commencer à sembler incroyablement bon marché si vous croyez ce que la direction dit. $SPCX aujourd'hui a encore une capitalisation boursière d'environ 1,9T$ / une valeur d'entreprise d'environ 1,8T$. Sur les douze derniers mois de ventes (~23 milliards $), cela représente environ ~80x pour EV/Ventes. Avec les chiffres actuels… c’est cher, bien sûr. Mais ces multiples vont commencer à se comprimer drastiquement si ce qu’Elon a dit lors de la conférence sur les résultats devient vrai. 1/ 100 milliards $ de chiffre d’affaires récurrent annuel (ARR) d’ici décembre 2026 « Ce n’est pas une interrogation… c’est ce que nous atteindrions si nous ne faisions pratiquement rien. » - Elon Musk Maintenez la valeur d’entreprise actuelle fixe et mettez 100 milliards $ au dénominateur : Le multiple d’environ 80x devient → environ 18x EV#CPIEasesHikeBets #AIInfraEarningsWatch #SpaceX99%ValueFromAI

🔥 99% AI. 1% fusées. Et d'une manière ou d'une autre, ma position short se trouve justement dans ce 1%. $SPCX est passé de 108 à 146, soit une hausse d'environ 35%. Pendant ce temps, ma position short affiche une perte d'environ 300U, soit -1925%. Et oui… je tiens toujours. Puis Elon Musk a pris la parole. Lors de la réunion générale, il a déclaré que les revenus de l'AI pourraient dépasser tous les autres secteurs réunis d'ici septembre. D'ici la fin de l'année prochaine, SpaceX pourrait atteindre 10 gigawatts de puissance de calcul, ce qui, selon lui, pourrait se traduire par 300 à 500 milliards de dollars de revenus annuels. Et dans cinq ans ? L'AI pourrait représenter 99% de la valeur de SpaceX. 99% AI. 1% fusées. D'accord, mais arrêtons-nous là un instant. Que signifie réellement 500 milliards de dollars de revenus annuels ? Nvidia a généré environ 60 milliards de dollars de revenus l'année dernière. Maintenant, une entreprise d'AI qui n'a même pas encore été pleinement commercialisée est projetée pour atteindre 500 milliards de dollars de revenus annuels en cinq ans. Ce n'est pas une croissance ordinaire. C'est une espèce complètement différente. Mais le marché croit clairement à cette histoire. SPCX est passé d'environ 108 à 149, soit un mouvement d'environ 40%, largement alimenté par les paroles de Musk et la nouvelle narration autour de l'AI. Et voici la partie intéressante : Il y a un peu plus d'un mois, quand SPCX était autour de 228, l'histoire portait principalement sur les fusées et Starlink. Maintenant, autour de 146, l'histoire est l'AI et 500 milliards de dollars. Même ticker. Histoire complètement différente. Et c'est là la puissance des récits. Vous n'avez pas toujours besoin d'états financiers pour changer l'imagination du marché. Parfois, une seule réunion suffit. Je ne suis pas là pour dire si Musk a raison ou tort. Mais je crois une chose : Une histoire peut faire monter un prix aussi facilement qu'elle peut le détruire. L'histoire n'a pas besoin d'être réalisée immédiatement. Le marché a juste besoin d'y croire. Mais finalement, les histoires ont besoin de chiffres. Je tiens toujours ma position short — pas parce que je ne crois pas en l'AI, mais parce que je ne crois pas que 500 milliards de dollars apparaissent suite à une seule réunion générale. Je veux voir les rapports financiers. Je veux voir les commandes. Je veux voir les revenus réels. Laissez parler les chiffres. Il dit que 99% c'est AI. Je reste dans ce 1%. Parce que les histoires peuvent faire monter les prix… mais on ne peut pas manger une histoire. 😮‍💨 #CPIEasesHikeBets

Les gens surpris qu'@elonmusk ait mis en place un laboratoire d'IA frontier en un temps record oublient qu'il était un cofondateur clé et un soutien majeur d'@OpenAI Plus important encore, l'échelle et la vitesse des déploiements de calcul d'@SpaceXAI vont continuer à une intensité sans précédent

Elon Musk dit que l'AI pourrait représenter 99 % de la valeur de SpaceX dans les quatre à cinq prochaines années.

C'est en train de se produire : des images vidéo de la construction du projet de SpaceX visant à mettre des centres de données IA en orbite Ces centres de données dans l'espace ne consommeront pas les ressources terrestres comme l'électricité et l'eau car ils utiliseront l'énergie solaire et seront refroidis par l'espace « Le campus SpaceX dans le comté de Bastrop pousse un projet ambitieux qui consisterait à construire ce qu'il appelle le satellite AI1, un centre de données dans l'espace. Des signes visibles montrent que la construction est en cours après que la société technologique a annoncé ce grand projet d'expansion là où se trouve actuellement l'installation Starlink, appelé l'usine GigaSat — La société prévoit de lancer ces satellites en orbite terrestre avec les Starships de SpaceX. La société affirme que cette technologie sera alimentée par l'énergie solaire, et que les basses températures dans l'espace empêcheront la surchauffe » L'objectif est une production significative à grande échelle d'ici la fin 2027, soutenant un taux annualisé d'environ 1 GW de calcul IA orbital. Cela signifie des milliers de satellites par an, avec encore plus pour une montée en puissance beaucoup plus élevée par la suite

Musk transforme SpaceX en une entreprise d'infrastructure IA. Il a dit au personnel que les revenus de l'IA pourraient dépasser tous les autres revenus de SpaceX combinés en septembre. Il s'attend également à ce que l'IA représente 99 % de la valeur de l'entreprise d'ici cinq ans. SpaceX a déclaré 2,56 milliards de dollars de revenus liés à l'IA au deuxième trimestre, en hausse de 247 % en glissement annuel. Mais l'objectif de Musk est bien plus grand. Il affirme que la puissance de calcul pourrait passer d'environ 1,4 GW aujourd'hui à 10 GW d'ici fin 2027, soit plus de sept fois plus. En utilisant l'estimation de Musk de 30 à 50 dollars de revenus par watt, cela impliquerait entre 300 et 500 milliards de dollars par an. Les contrats cloud montrent que la demande n'est pas théorique. Anthropic et Google ont accepté d'acheter l'accès à SpaceX's #CPIEasesHikeBets #AIInfraEarningsWatch #SpaceX99%ValueFromAI

#马斯克称AI将占SpaceX价值99% 99% c'est l'IA, 1% ce sont les fusées, ma position short est entre les deux $SPCX a atteint 146, en partant de 108, cela représente une hausse de 35%. Ma position short accuse une perte latente de 300U, soit -1925%, je ne suis pas sorti. Elon Musk a parlé. Lors de la réunion générale, il a déclaré que les revenus de l'IA devraient dépasser ceux des autres activités en septembre. D'ici la fin de l'année prochaine, une capacité de 10 gigawatts, selon ses calculs, correspondrait à un revenu annuel de 300 à 500 milliards. Dans cinq ans, l'IA représentera 99% de la valeur de SpaceX. 99% c'est l'IA, 1% ce sont les fusées. Que signifie un revenu annuel de 500 milliards ? Nvidia a réalisé un chiffre d'affaires de 60 milliards l'an dernier. Une activité d'IA pas encore commercialisée doit atteindre 500 milliards en cinq ans. Ce n'est pas une croissance, c'est un changement d'espèce. Mais le marché y croit. De 108 à 149, une hausse de 40%, tout cela grâce à une phrase de Musk. Il y a un peu plus d'un mois, le SPCX à 228 parlait de fusées et de Starlink, maintenant le SPCX à 146 parle d'IA et de 500 milliards. Le même actif, une nouvelle histoire, et le prix revient. Changer d'histoire ne nécessite pas de rapport financier, une réunion suffit. Je ne juge pas si cette évaluation est correcte ou non. Mais je suis certain d'une chose — une histoire peut faire monter ou descendre le marché. L'histoire n'a pas besoin d'être réalisée, il suffit que le marché y croie. Mais un prix soutenu par une histoire doit être validé par des chiffres. Ma position short est toujours là, ce n'est pas que je ne crois pas à l'IA, c'est que je ne crois pas que 500 milliards sortiront d'une simple réunion générale. J'attends les rapports financiers, les commandes, j'attends que les chiffres parlent. Il dit que 99% c'est l'IA, moi je reste dans ce 1%. Une histoire peut faire monter le marché, mais ne nourrit pas.

#马斯克称AI将占SpaceX价值99% Elon Musk fait-il encore des promesses en l'air ? 99 % de la valeur dépend de l'IA, mais qu'est-ce que SpaceX au juste ?! 😳 Je viens de tomber sur une info, je suis vraiment impressionné par Elon Musk ! À genoux devant le clavier. 😂 Lors de la réunion générale de SpaceX, il a déclaré que dans cinq ans, l'IA représentera 99 % de la valeur de l'entreprise ! Je n'ai pas mal lu, n'est-ce pas ? Une entreprise qui construit des fusées et déploie Starlink, et finalement, sa valeur principale repose entièrement sur l'IA ? Elon Musk a même présenté des données détaillées : en septembre, les revenus de l'IA ont dépassé ceux des autres activités, et d'ici la fin de l'année prochaine, ils viseront 10 gigawatts de puissance de calcul, ce qui correspond à un chiffre d'affaires annuel de 300 à 500 milliards de dollars ! Ce chiffre est supérieur au PIB de nombreux pays, non ? Il a aussi mis en place une stratégie de « formation au sol, raisonnement dans l'espace ». Ça sonne très impressionnant, mais les internautes ont explosé dans les commentaires, disant qu'il faisait encore des promesses irréalistes. Voici ce que je pense : si Elon Musk réussit vraiment à intégrer la capacité de transport de Starship, le réseau Starlink et la puissance de calcul IA, ce sera un géant inédit de l'infrastructure IA. Mais ce « si » est énorme ! Dans l'évaluation actuelle, combien paie-t-on vraiment pour ce gigantesque « gâteau » ? Combien coûtera l'expansion de la puissance de calcul ? Quels sont les risques d'exécution ? Tout cela est-il bien pris en compte dans le prix ? Je veux juste demander à mes frères : vous y croyez ou pas ? Si oui, le jeton $XSPCX $SPCX $BTC ne devrait-il pas être directement acheté ? Sinon, Elon Musk va-t-il finir par « devenir comme Jia Yueting » cette fois ? $XSPCX $SPCX $BTC